Lån med renteloft

29. september 2026

Et lån med variabel rente kan have et renteloft: en øvre grænse for, hvor højt renten kan stige i en periode. Loftet ændrer ikke på, at renten følger markedet nedad og op til loftet. Her forklarer vi, hvordan et renteloft virker, hvor længe det gælder, og hvordan Finanstilsynet behandler lån med loft i reglerne om god skik. Mekanikken bag refinansiering og rentetilpasning står i F-kort og rentetilpasningslån, og valget mellem låntyperne i fast eller variabel rente. Artiklen nævner ikke konkrete långivere eller produkter.

Hvad et renteloft er

På et lån med variabel rente fastsættes renten løbende, fx ud fra en referencerente eller ved salg af nye obligationer. Et renteloft sætter en grænse: I loftperioden kan renten ikke blive højere end loftet, uanset hvor meget markedsrenten stiger. Ligger markedsrenten under loftet, betaler låntageren markedsrenten.

Nationalbanken beskrev i 2011 lån baseret på variabelt forrentede obligationer med op til 30 års løbetid, hvor renten fastsættes fx halvårligt ud fra en referencerente, og hvor obligationerne, og dermed lånene, findes både med og uden renteloft. Nationalbanken skrev samtidig, at et konverterbart lån typisk kan indfries til kurs 100, dog typisk kurs 105 ved variabelt forrentede lån med renteloft. Vilkårene for det enkelte lån står i lånetilbuddet.

Hvor længe gælder loftet?

Et renteloft kan gælde i hele løbetiden eller i en kortere periode. God skik-bekendtgørelsen indeholder skabeloner til det simple låneoverblik, som skal ligge foran et lånetilbud. Et af eksemplerne er et 30-årigt boliglån baseret på en referencerente, der fastsættes hvert kvartal, med et renteloft, der gælder i fem år, hvorefter banken fastsætter et nyt loft for den kommende femårsperiode. Overskriften på overblikket skal oplyse, at lånet er variabelt forrentet.

Sådan behandler reglerne lån med loft

Efter god skik-bekendtgørelsen (§ 19, stk. 1) må lån med pant i fast ejendom med variabel rente eller afdragsfrihed som udgangspunkt kun gives til låntagere, der kan godkendes til et 30-årigt lån med fast rente uden afdragsfrihed. Kravet gælder for alle långivere, men kun for den del af lånet, der ligger inden for realkreditlovens lånegrænser (§ 19, stk. 2). Et banklån ud over lånegrænsen er ikke omfattet. Bekendtgørelsen forbyder desuden som udgangspunkt risikable lån med høj belåningsgrad til låntagere, der derved får en høj gældsfaktor (§ 19, stk. 5). Finanstilsynets vejledning (VEJ nr. 9458 af 2023, skrevet til den tidligere udgave af bekendtgørelsen) anser som udgangspunkt en gældsfaktor over 4 som høj og nævner følgende lån som udgangspunkt risikable, når belåningen er over 60 %:

• alle variabelt forrentede lån, hvor renten justeres med en frekvens på mindre end fem år, med eller uden afdrag,
• afdragsfrie variabelt forrentede lån, hvor renten justeres med en frekvens på fem år eller mere.

Om lån med renteloft skriver vejledningen, at de behandles som variabelt forrentede lån uden loft, afhængigt af hvor længe loftet gælder. Et loft, der gælder i mindre end fem år, hører til den første gruppe. Øvrige lån med loft hører til den anden gruppe, hvis de er afdragsfrie. Det forudsætter, at loftet er tilstrækkeligt lavt, defineret som et seksmåneders gennemsnit af den gennemsnitlige lange obligationsrente for realkreditobligationer i kroner plus 1 procentpoint, opregnet til nærmeste hele procenttal. Lån med et tilstrækkeligt lavt loft i hele løbetiden betragtes i den sammenhæng ikke som lån med variabel rente.

Hvad loftet ikke dækker

• Bidraget. Loftet gælder renten. Bidrag og gebyrer kan ændres efter deres egne regler. Se bidragssats.
• Perioden efter loftet. Udløber loftet, kan det nye loft ligge et andet sted.
• Prisen for loftet. Lånetilbuddet og det simple låneoverblik viser rente, bidrag, gebyrer og ÅOP, så lån med og uden loft kan sammenlignes. Se låneomkostninger og ÅOP.

Regneeksempel

Kort fortalt

• Et renteloft er en øvre grænse for renten på et variabelt forrentet lån i loftperioden.
• Loftet kan gælde hele løbetiden eller fx fem år ad gangen.
• Finanstilsynet behandler lån med loft som variabelt forrentede lån, afhængigt af hvor længe loftet gælder og hvor lavt det ligger.
• Loftet dækker renten, ikke bidrag og gebyrer.
• Se hvad en rentestigning betyder for ydelsen i beregneren for rentestigning.